Tvrtka koja se bavi trgovinom dobro je poslovala, ali je stalno bila na rubu likvidnosti i vlasnik nije razumio zašto. Kad smo izračunali ciklus konverzije gotovine, sve je sjelo na svoje mjesto. Taj jedan broj pokazao je koliko dana novac firme provede zaključan prije nego se vrati na račun.
Ciklus konverzije gotovine spaja tri stvari. Prvo, koliko dana roba prosječno leži na skladištu prije prodaje. Kod ove tvrtke to je bilo 55 dana. Drugo, koliko dana treba da se prodaja naplati od kupaca, kod njih 60 dana. Treće, koliko dana firma ima da plati svoje dobavljače, kod njih 35 dana. Ciklus se računa jednostavno: dani zaliha plus dani naplate minus dani plaćanja dobavljačima. Dakle 55 plus 60 minus 35, što daje 80 dana.
Tih 80 dana je ključni nalaz. Toliko dugo novac firme provede vezan u robi i kod kupaca prije nego se vrati, a dobavljače je već platila. Drugim riječima, firma je morala financirati gotovo tri mjeseca vlastitog poslovanja iz svog novca ili iz kredita. Što je taj ciklus dulji, to više novca firma treba samo da bi normalno radila, i to je razlog stalnog pritiska na likvidnost, iako je posao profitabilan.
Onda smo radili na svakom dijelu. Zalihe smo smanjili boljim planiranjem i rasprodajom sporih artikala, pa su dani zaliha pali s 55 na 42. Naplatu smo pooštrili i uveli popust za rano plaćanje, pa je pala s 60 na 48 dana. S dobavljačima smo dogovorili duži rok, s 35 na 45 dana. Novi ciklus je 42 plus 48 minus 45, dakle 45 dana. Skratili smo ga za 35 dana, a svaki od tih dana je oslobođeni novac vraćen firmi bez ijednog eura novog kredita.
Pouka: ciklus konverzije gotovine pokazuje koliko dugo je vaš novac zaključan u redovnom poslovanju. Što je dulji, to više gotovine firma mora imati samo da bi radila, pa profitabilna tvrtka s dugim ciklusom stalno osjeća oskudicu. Skraćivanje ciklusa kroz zalihe, naplatu i rokove dobavljača oslobađa novac trajno, za razliku od kredita koji ga samo posudi.
Ako ste stalno na rubu likvidnosti iako dobro poslujete, izračunajte svoj ciklus konverzije gotovine i vidjet ćete koliko vam je dana novac zaključan i gdje ga možete osloboditi.